🏭 TSMC 対中規制レンズ

TSMCの前工程装置・材料・後工程パッケージングには深い日本依存構造がある。対中装置規制が多国間化する局面と、2nm世代でTSMC・Rapidus・SMICが並走する競争構図の両方から、連動する日本株を根拠付きで示す。

本レンズは「関係の種別と根拠 / 規制タイムライン / 証券コード付き影響方向」の3点だけを扱う。財務・株価・企業沿革は掲載しない。

🗺️ 連動マップ — 関係・影響方向・根拠

関係の種別: 供給元 / 顧客 / 競合 / 代替需要 / リスク露出。影響方向は事業構造上の向きで、投資推奨ではない。

▶ 連動する日本株

企業 / テーマ コード 関係 影響方向 根拠
東京エレクトロン 8035 供給元 両面 TSMCの装置・材料調達における日本依存構造 (装置・材料依存の分析記事で共起) ▶ 記事
アドバンテスト 6857 供給元 両面 TSMC先端ノードの出荷検査工程で共起 (同分析記事) ▶ 記事
ディスコ 6146 供給元 両面 パネルレベルパッケージング等の後工程装置で共起 ▶ 記事
SCREENホールディングス 7735 供給元 両面 2nm世代 (富士通MONAKA等) のサプライチェーン分析で共起 ▶ 記事

▶ 中国側の構図

企業 / テーマ コード 関係 影響方向 根拠
SMIC (中芯国際) — 競合 両面 2nm世代を巡るTSMC・Rapidus・SMICの競争構図 (日本投資家向け戦略分析記事) ▶ 記事

📅 規制タイムライン

MATCH法案が同盟国装置規制を要求

装置規制の多国間化はTSMCの対中受託・成熟ノード競争環境にも波及

▶ 出典

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